MDT US equity
El poder de los datos
Motivos para invertir
¿Qué es Federated Hermes MDT Advisers?

Creemos que existe una mejor forma de diseñar las carteras con la que podamos limitar los efectos de los riesgos de los factores estructurales y ofrecer más constancia en la rentabilidad relativa con el paso del tiempo; todo ello gracias al potencial de esta metodología de superar los resultados en múltiples entornos del mercado.
¿Por qué MDT?
Federated Hermes MDT Advisers ofrece un amplio conjunto de soluciones de inversión cuantitativa en Estados Unidos que se adaptan a diversas estructuras de cartera como estrategia básica o complementaria. MDT US Equity no solo trata de ofrecer una rentabilidad relativa positiva a nuestros clientes, sino que también trata de hacerlo con la mayor constancia posible.
Filosofía de inversión
Creemos que el exceso de rentabilidad puede lograrse mediante un enfoque de inversión activo y sistemático. En nuestra opinión, con un modelado sofisticado se pueden identificar las técnicas de previsión más pertinentes en función del tipo de empresa, lo que se traduce en un mayor abanico de fuentes de alfa y en un potencial de rentabilidad más constante.
Proceso de inversión
Evaluamos diariamente cada valor del mercado estadounidense y pronosticamos su rendimiento previsto en relación con el índice de referencia de cada estrategia. Para ello, buscamos combinaciones únicas de más de una docena de factores que consideramos como los más pertinentes para predecir con éxito la rentabilidad futura de cada valor.
En nuestro proceso cuantitativo se identifican varios tipos de empresa, cada uno con distintas combinaciones de atributos intuitivos, fundamentales y técnicos que muestran un rendimiento superior e inferior a lo largo del tiempo. Desde nuestro punto de vista, este enfoque diferenciado y transparente permite alcanzar fuentes de alfa más diversas en todo el universo de inversión y aporta una ventaja analítica a nuestro proceso en relación con otras estrategias.
La esencia de nuestro proceso es la gestión intensiva de riesgos. Utilizamos diversas restricciones de inversión en relación con el índice de referencia, como los límites sectoriales, industriales y empresariales. También tenemos en cuenta la correlación de nuestras empresas para poder comprender mejor otros tipos de riesgos a los que puede estar expuesta nuestra cartera. El objetivo es optimizar nuestro rendimiento superior, pero con un nivel moderado de riesgo activo.
Nuestro proceso de inversión es totalmente transparente y nuestros modelos cuantitativos cuentan con profesionales que los supervisan. Los miembros del equipo revisan cada operación para garantizar que las decisiones reflejan información precisa y actualizada. Este proceso puede implicar:
- la revisión de la presentación de beneficios publicados a deshora;
- la comprobación de las actualizaciones en las previsiones de los analistas, y
- la evaluación de los titulares sobre el desarrollo de productos.
En general, aunque menos del 1% de las operaciones propuestas se anulan, este importante paso ayuda a reducir la posibilidad de llevar a cabo operaciones con datos incompletos.
El equipo de MDT evalúa periódicamente cada elemento del proceso de inversión para detectar posibles áreas de mejora. La eficacia de cada factor subyacente puede cambiar con el tiempo, pueden surgir nuevos factores y otros pueden quedar obsoletos. La capacidad de aprovechar rápidamente las últimas tecnologías y la investigación académica para mantener el potencial de alfa de sus estrategias es una parte importante de cómo el equipo de MDT busca ofrecer un rendimiento reproducible y contrastado en todas sus estrategias.
Los algoritmos de regresión son una metodología que permite determinar qué tipos de empresa hay y las combinaciones de factores con las que creemos que lograrán una rentabilidad superior.
Equipo

Scott Conlon, CFA
Vice President, Investment Director, Quantitative Strategist

Daniel Mahr, CFA
Senior Vice President, Head of MDT Group

Damien Zhang, CFA
Senior Vice President, Head of Research, MDT Advisers, a Federated Advisory Company